Cashflow

Die Cashflows der Gruppe stellten sich wie folgt dar:

Der Cashflow aus betrieblicher Tätigkeit betrug 1.016,7 Mio. € für die ersten neun Monate 2020, im Vergleich zu 1.131,6 Mio. € für die ersten neun Monate 2019. Der Rückgang ist im Wesentlichen auf die Entwicklung des Nettoumlaufvermögens zurückzuführen.

Der Cashflow aus Investitionstätigkeit zeigt für die ersten neun Monate 2020 eine Nettoauszahlung in Höhe von 1.204,5 Mio. €. Die Vorjahresperiode war insbesondere geprägt durch eine Einzahlung aus dem Verkauf der Anteile an der Deutsche Wohnen SE in Höhe von 698,1 Mio. €. In den ersten neun Monaten 2020 betrugen die Auszahlungen für Investitionen in Investment Properties 1.183,2 Mio. € (9M 2019: 1.576,3 Mio. €). Die Auszahlungen für den Erwerb von Anteilen an konsolidierten Unternehmen beinhalten die Zahlungen zur Akquisition der Bien-Ries GmbH. Weiterhin sind im Zusammenhang mit dem Erwerb von Hembla nachträglich Auszahlungen von 112,1 Mio. € angefallen. Der Cashflow aus Investitionstätigkeit enthält zudem eine Auszahlung von 160,2 Mio. € für den Erwerb der Beteiligung an Vesteda. Gegenläufig konnten Einzahlungen aus Bestandsverkäufen in Höhe von 435,7 Mio. € vereinnahmt werden (9M 2019: 559,6 Mio. €).

Der Cashflow aus Finanzierungstätigkeit enthält Auszahlungen für reguläre und außerplanmäßige Tilgungen finanzieller Verbindlichkeiten in Höhe von 2.635,1 Mio. € (9M 2019: 2.916,7 Mio. €) sowie gegenläufig Einzahlungen aus der Aufnahme finanzieller Verbindlichkeiten in Höhe von 3.890,3 Mio. € (9M 2019: 3.323,9). Die Auszahlungen für Transaktions- und Finanzierungskosten beliefen sich auf 48,7 Mio. € (9M 2019: 77,4 Mio. €). Die Zinszahlungen für die ersten neun Monate 2020 betrugen 272,2 Mio. € (9M 2019: 284,4).

Die Nettoveränderung der Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente betrug 1.212,9 Mio. €.